Etude Morningstar : Les changements de nom des fonds ESG ont atteint un niveau record en Europe

Les changements de nom ont atteint un niveau record en Europe au deuxième trimestre, les gestionnaires d'actifs s'empressant de se conformer aux directives de l'ESMA sur la dénomination des fonds.

Près de 600 fonds ont été renommés au cours des trois derniers mois.

Au total, Morningstar estime qu'au moins 1 346 fonds, soit 24 % de son univers de fonds européens, représentant environ 1 000 milliards de dollars d'actifs, ont été renommés au cours des 18 derniers mois.

Parmi eux, 785 ont supprimé des termes liés à l'ESG, 458 ont modifié des termes relatifs à l'ESG et 103 ont ajouté des termes liés à l'ESG.

Hortense Bioy

Responsable de la recherche en investissement durable

Morningstar Sustainalytics

« Au deuxième trimestre, les gestionnaires d'actifs se sont empressés de respecter la date limite fixée par l'ESMA, soit le 21 mai, pour renommer leurs fonds conformément aux lignes directrices, ce qui a entraîné un nombre record de changements de nom. Il est à noter que la majorité des fonds ont supprimé l'acronyme « ESG » ou les termes associés de leur nom. Cependant, beaucoup ont choisi de les remplacer par des termes alternatifs qui continuent d’indiquer une différenciation et, dans la pratique, la prise en compte des facteurs ESG. Dans l'ensemble, l'impact des lignes directrices sur les stratégies d'investissement et les portefeuilles semble limité », a expliqué Hortense Bioy.