Des actifs indispensables et peu corrélés...

⌛ Investisseur en infrastructures non cotées depuis 2008 

Les infrastructures sont des actifs essentiels au fonctionnement des économies et qui opèrent dans des positions concurrentielles monopolistiques avec des flux de trésorerie réguliers à long terme.

Plusieurs stratégies :

• Partenariat public-privé

• Rendement core

• Rendement core-plus et croissance

• Brownfield (infrastructures existantes)

• Greenfield (infrastructures nouvelles)

Au total, 467 fonds d’infrastructure sont suivis par Russell Investments 

? Global Unlisted Infrastructures : des actifs indispensables et peu corrélés

Russell Investments vise six segments

• Energies renouvelables

• Infrastructures numériques (réseaux de fibre, pylônes de télécommunications, centre de données, satellites)

• Social (hôpitaux, écoles, logement social)

• Services publics (eau, électricité, gaz, chauffage et climatisation)

• Transports (ports, voies ferrées, aéroports, routes, ponts)

• Energie (production, transport et distribution)

? Un développement à grande vitesse

➡️ 3500 milliards de dollars par an : Ce sont les montants qu’il faudra investir pour assurer la transition énergétique d’ici 2050 selon McKinsey 

➡️ 27% par an : Le taux de croissance des dépenses en intelligence artificielle jusqu’en 2026 (IDC)

➡️ -45% : La réduction des émissions carbonées à réaliser d’ici 2030 pour tenir l’objectif de 1,5% des accords de Paris

Caractéristiques du fonds Global Unlisted Infrastructures

• Fonds SICAF-RAIF Luxembourgeois ouvert avec un objectif de performance égal à core CPI-G7 + 4% (CPI-G7 : Core Price Inflation des pays du G7)

• Rachats trimestriels après une période initiale de trois ans, sous réserve de liquidités disponibles

• VL trimestrielle

• SFDR 8

• 26 milliards de dollars 

• La diversification autant que possible

  • Multi stratégies : Core, Super core, Core plus et Value Add

  • Géographies : États-Unis, Europe, Asie, Royaume Unie et Australie

  • Secteurs : numérique, énergies renouvelables, social, transport, services publics et infrastructure d’énergie

Les investissements sont réalisés majoritairement en fonds propres (près de 90%), le solde étant en titres hybrides et partenariats publics-privés.

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