Syquant Capital - 1 090 millions d’euros collectés en 2025

Syquant Capital en chiffres

• 20 ans d’historique

• 40 personnes dont 16 dédiées à la gestion

• 4,4 milliards d’euros, essentiellement dans les quatre fonds Helium au format OPCVM. Un FIA, récemment lancé et un fonds sur mesure complètent la gamme

Trois stratégies d’investissement :

• Arbitrage de fusions et acquisitions

• Soft catalyst equity (ex. : IPO, spin-offs)

• Event driven credit (ex. : optimisation de bilans, émissions obligataires classiques ou convertibles)

« Nos stratégies sont market neutral avec un objectif de performance absolue » comme le précise Henri Jeantet.

Performances 2025 : (part B clean EUR) – (part “retail” n’ouvrant pas droit aux rétrocessions)

Event Driven action

• Helium Fund (LU1734046201 ) : +5,36%

• Helium Performance (LU1734046466) : +6,09 %

• Helium Selection (LU1734046979) : +8,06%

Event Driven Credit

• Helium Invest (LU1995646335) : +7,25%

Ce qui a marqué la gestion des fonds Syquant Capital : le retour de fusions et acquisitions en 2025

• Fort assouplissement des agences de réglementation anti-trust aux Etats Unis

• 50% de hausse des activités de fusions et acquisitions (source : LES group) avec une forte hausse des méga opérations (Norfolk, Electronic Arts, Warner Bros)

• Importante diversification géographique du portefeuille. Les meilleures performances produites par Atacadao (rachat des minoritaires de Carrefour au Brésil), Covestro (Allemagne), Multichoice (Afrique du Sud) et Toyota Industries (Japon). Bonne activité en Asie (NTT Data, TICO).

• 2025 marque le retour à l’équilibre des contributions à la performance entre arbitrage de fusions et acquisitions et soft catalyst equity

Bon démarrage des fusions et acquisitions en 2026

• En Europe : les opérations FNAC et Allfunds ont été annoncées

• La presse fait état d’opérations en préparation dont certaines devraient se concrétiser, parmi lesquelles InPost, Beazley et Quiagen

• 80% du fonds Helium Selection exposé à l’arbitrage de fusions et acquisitions, un niveau d’exposition élevé qui rapproche des plus hauts historiques de 2021, reflet du gisement important d’opérations pour l’activité d’arbitrage de fusions et acquisitions

Volume d’affaires soutenu pour la stratégie soft catalyst equity

• Syquant Capital observe un volume d’activités Corporate important en Europe, en Chine et au Japon

• La Chine devrait devenir une zone centrale d’activité en Asie, selon la société de gestion

• Parmi les opérations emblématiques, Softbank (participation dans ARM), Canal Plus

Stratégie Event driven credit : des opportunités nombreuses grâce au dynamisme du marché obligataire

• La SGP observe le réveil du marché primaire des obligations convertibles (Spie, Schneider, Legrand)

• Les investissements massifs dans les centres de données créent des opportunités dans les marchés obligataires

Pourquoi investir dans les fonds de Syquant Capital ?

• Stratégie d’investissement non directionnelle centrée sur les événements d’entreprises

• Faible corrélation historique avec les marchés d’actions

• Volatilité historique inférieure à l’investissement en actions long only

• Univers d’investissement international avec la mise en place d’une couverture de change

• 20 ans d’historique et une expertise accumulée importante

La SGP prévoit d’élargir significativement l’univers d’investissement et d’allonger l’horizon d’investissement. « Cela devrait ajouter une brique à nos sources de performance » a déclaré Henri Jeantet.