Méfiez-vous des fonds « stars »...

Le meilleur fonds sur une année peut très bien devenir le moins performant l'année suivante.

Plusieurs centaines de fonds disponibles, gérés par différents gérants, existent.

A titre d'exemple, le segment Actions Européennes comprend à lui seul 457 fonds (Source : Morningstar décembre 2014).

Un grand nombre d'entre eux semble offrir des opportunités d'investissement similaires.

Mais les écarts de performance peuvent être néanmoins dramatiques.

(…) Sur cinq ans, les écarts en matière de performances d'un placement de €10 000 sur les actions Européennes ou internationales sont considérables.

Par exemple, sur les cinq années considérées (période du 01/01/2010 au 31/12/2014), certains investisseurs pourraient avoir engrangé une plus-value de 147 %, tandis que d'autres auraient perdu plus de 50% de leur investissement.

Ainsi il semblerait que vous devez vous assurer d'investir dans le meilleur fonds.

Mais comment identifier le meilleur ?

La bonne réputation du gérant de fonds n'est pas toujours la garantie de performances élevées.

Les écarts en matière de performances entre les fonds sont considérables, et varient d'une année sur l'autre.

Le graphique ci-dessous montre comment des fonds dans le haut des classements peuvent tomber dans le bas des classements très rapidement.

La performance des meilleurs gérants de fonds (les premiers 25% du classement) tend à s'affaiblir dans le temps.

Sur les 79 fonds les plus performants en 2012, seulement 28 y figuraient toujours l'année suivante et 21 deux ans plus tard.

Comment y remédier ?

Réussir dans l'environnement actuel de marché nécessite une diversification supplémentaire en termes de gestionnaires de fonds et de classes d'actifs.

Une gestion dynamique du portefeuille peut permettre à vos placements de s'adapter à l'évolution des conditions de marché.

• Russell MAGS : + 6,99% YTD
  

Pour consulter le guide Russell, cliquer ici

Pour recevoir un exemplaire papier, cliquer ici